一年多以來，人工智能與區(qū)塊鏈成為最熱門黑科技,，有的狂熱小白封為圭臬,，有的被各種名目的概念“割韭菜”割怕了形成條件反射般的抗拒。“金融科技”（FinTech）以其跨界包容性和視野前瞻性打敗了“普惠金融”,、“數(shù)字金融”,、“新金融”等提法，躋身為互聯(lián)網(wǎng)金融2.0的專有名詞,，在稍有規(guī)格的互聯(lián)網(wǎng)峰會(huì)上都會(huì)成為主要議題,。那么，“金融科技”是當(dāng)下一個(gè)新的“狼來了”故事,，還是實(shí)實(shí)在在改變商業(yè)社會(huì)的技術(shù)創(chuàng)新呢,？

一、金融科技的繁榮,，風(fēng)景為何國內(nèi)獨(dú)好,？

以往互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)業(yè)賽道中，國內(nèi)大型互聯(lián)網(wǎng)公司基本能夠在美國找到鼻祖或對(duì)標(biāo)公司,，這也符合商業(yè)常識(shí),，由于人性相通，在領(lǐng)先中國商業(yè)氛圍至少5-10年美國驗(yàn)證成功等于開了“上帝視角”,，更容易獲得資本青睞,，但支付寶、微信支付的巨大成功并未先例，讓硅谷驚呼是時(shí)候“Copy China”了,。在2016年中國在金融科技領(lǐng)域獲得融資比全球其他地區(qū)總和還要高,，熱錢涌入在前，思維沖擊在后,，再怎么討論也并不過分,。

《經(jīng)濟(jì)學(xué)人》刊文承認(rèn)，不管以哪個(gè)維度衡量,，中國金融科技的規(guī)模都處于全球首位,，除了在移動(dòng)支付上遙遙領(lǐng)先外，在網(wǎng)絡(luò)借貸領(lǐng)域也占據(jù)全球市場(chǎng)的四分之一,。實(shí)際上，西方國家的傳統(tǒng)金融體系及市場(chǎng)化程度較高,，“卡文化”發(fā)達(dá),，而國內(nèi)相對(duì)繁瑣銀行交易流程以及手機(jī)銀行滯后，使得國內(nèi)移動(dòng)支付更容易成為主流支付形態(tài),。

凡普金科創(chuàng)始合伙人,、董事長張輝在出席2017CFA中國投資峰會(huì)“金融科技與金融服務(wù)業(yè)的未來”板塊討論中說，中國只有差不多20%的人有信用卡,，而美國80%的人有信用卡,，這使得國內(nèi)個(gè)人借貸、個(gè)人投資等需求處于壓抑狀態(tài),，最近四五年以來金融科技也在的消費(fèi)金融產(chǎn)生了爆炸性發(fā)展,，如今個(gè)人借貸在市場(chǎng)規(guī)模及用戶體驗(yàn)也反超美國。

一言以蔽之,，雖不擅于技術(shù)開發(fā),，但在經(jīng)濟(jì)高速發(fā)展、商業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施尚不健全的中國,，技術(shù)的應(yīng)用卻能展示無窮的后發(fā)優(yōu)勢(shì),。

經(jīng)過四五年的積累，互聯(lián)網(wǎng)金融在移動(dòng)支付,、股權(quán)眾籌,、保險(xiǎn)科技、P2P網(wǎng)貸,、消費(fèi)金融等開花結(jié)果,，金融科技繼承互金衣缽之后，最大變量在于引入了區(qū)塊鏈（以比特幣為主）和人工智能（目前應(yīng)用在人臉識(shí)別,、大數(shù)據(jù),、云計(jì)算、風(fēng)險(xiǎn)管理等領(lǐng)域），由此將全面滲透在支付清算,、借貸融資,、財(cái)富管理、零售銀行,、保險(xiǎn)科技,、交易結(jié)算等金融業(yè)態(tài)之中。

無論是區(qū)塊鏈技術(shù)還是AI,，在美國也處于起步階段,，百舸爭(zhēng)流之下為國內(nèi)創(chuàng)業(yè)者帶來充足試錯(cuò)的時(shí)間窗口和冷啟動(dòng)紅利，預(yù)計(jì)到2020年金融科技市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)12萬億元,。

二,、電商巨頭、傳統(tǒng)金融巨頭,、互金獨(dú)角獸紛紛落地金融科技生態(tài)

僅在2017年Q2全球科技投資達(dá)251宗,，并新增了5家金融科技獨(dú)角獸公司，截止今年8月,，全球共有26家金融科技獨(dú)角獸公司,，其中，北美有15家,、亞洲占7家,、歐洲4家。

（1）電商巨頭的金服業(yè)務(wù)

螞蟻金服目前在各大金融科技中排名榜首,，支付寶依然大宗金額支付的首選,，理財(cái)領(lǐng)域以余額寶及貨幣基金理財(cái)延伸至“螞蟻聚寶”綜合的理財(cái)產(chǎn)品，并定位為互聯(lián)網(wǎng)金融的基礎(chǔ)設(shè)施,。

與螞蟻金服對(duì)標(biāo)的京東金融,，筆者最早接觸其業(yè)務(wù)主要是與電商聯(lián)系緊密的眾籌、白條,、支付等,，在過去兩年京東金融在保險(xiǎn)、農(nóng)村金融,、供應(yīng)鏈金融等迅速形成相對(duì)齊全產(chǎn)品體系,，今年A輪京東金融估值已達(dá)466.5億元。

（2）傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的覺醒與轉(zhuǎn)型

傳統(tǒng)銀行在互聯(lián)網(wǎng)金融沖擊下被管道化,，而銀行電商業(yè)務(wù)并未引爆,，目前國有銀行及民營銀行最大的機(jī)會(huì)即金融科技。（騰訊）微眾銀行,、（阿里系）網(wǎng)商銀行,、（百度系）百信銀行,、（小米系）新網(wǎng)銀行等成為互聯(lián)網(wǎng)巨頭與傳統(tǒng)銀行合資的金融科技的新物種,。

2017年5月15日央行成立金融科技委員會(huì),，這意味著金融科技在政策層面獲得官方認(rèn)可,。

為對(duì)抗網(wǎng)貸政策風(fēng)險(xiǎn),，陸金所在P2P主營業(yè)務(wù)外，試圖以一個(gè)賬戶打通平安集團(tuán)所有投資,、理財(cái),、貸款產(chǎn)品,，目前已轉(zhuǎn)型金融科技平臺(tái),。

（3）互金獨(dú)角獸公司的智能風(fēng)控應(yīng)用

在互金領(lǐng)域,，很多人工事項(xiàng)正在被機(jī)器或算法替代，“愛錢進(jìn)”依托其背后動(dòng)態(tài)風(fēng)控系統(tǒng)即由母公司“凡普金科”自主研發(fā)的Finup云圖2.0提供技術(shù)引擎,，截止今年8月17日,，累計(jì)服務(wù)用戶數(shù)974萬，為投資人帶來了15.89億收益,。

動(dòng)態(tài)風(fēng)控系統(tǒng)能在借貸信息額服務(wù)時(shí)自動(dòng)識(shí)別用戶隱藏在復(fù)雜關(guān)系圖譜之中的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn),，機(jī)器人在發(fā)現(xiàn)用戶存在負(fù)面標(biāo)簽時(shí)，能定向啟動(dòng)反欺詐決策引擎,，能在貸前審核做到智能投顧、貸中做到智能定額,、貸后做到智能催收及管理等,。

除了網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介平臺(tái)“愛錢進(jìn)”，凡普金科旗下還有在線信用借款信息服務(wù)平臺(tái)“錢站”,，都市消費(fèi)分期平臺(tái)“任買”,，股票交易者練股和選股平臺(tái)“會(huì)牛”等等,�,；�于大��(shù)據(jù)風(fēng)控、云計(jì)算等金融科技共同構(gòu)筑起場(chǎng)景化服務(wù)體系,。

今年8月份,，愛錢進(jìn)CEO楊帆在極客公園奇點(diǎn)創(chuàng)新者峰會(huì)上展示了其母公司凡普金科研發(fā)的自動(dòng)建模機(jī)器人——水滴（Robot Modeller），其算法模型專利適合處理稀疏,、高維,、多元的風(fēng)控?cái)?shù)據(jù)。8月15日,，國內(nèi)貸款,、信用卡及理財(cái)產(chǎn)品搜索平臺(tái)融360上線金融科技AI大使“融八牛”，具備人臉識(shí)別貸款,、風(fēng)控建模,、金融防騙等功能,；而機(jī)器人目前缺乏更廣泛應(yīng)用場(chǎng)景，處于幼兒階段,。

三,、人工智能與區(qū)塊鏈“雙翼”如何驅(qū)動(dòng)金融科技騰飛？

套用上述金融科技“后發(fā)優(yōu)勢(shì)”理論,，我國公民信用體系相對(duì)于歐美國家較為滯后,，這使得傳統(tǒng)金融的風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)方法既耗費(fèi)很多人工，效果并不理想,。金融科技在國內(nèi)爆發(fā)主要是由于借貸,、保險(xiǎn)、投資領(lǐng)域亟需“自動(dòng)化算法”嵌入,，而各種“非標(biāo)”的用戶數(shù)據(jù)和需求圖譜為人工智能的深度學(xué)習(xí)和自然語音處理（NLP）提供“訓(xùn)練場(chǎng)”,。

互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)業(yè)成熟的表現(xiàn)，投資人從追逐商業(yè)模式到認(rèn)同“技術(shù)含量=服務(wù)效率”,，甚至可以說不應(yīng)用人工智能,，那也談不上是“金融科技”，畢竟機(jī)器算法在金融推算面前的失誤率絕對(duì)低于人工,。另一個(gè)精妙的提法是,，人工智能（AI）+區(qū)塊鏈（Blockchain）+云計(jì)算（Cloud Computing）+大數(shù)據(jù)（Date-online）+賦能者（Enabler）=金融科技（FinTech）。

   除了上述智能風(fēng)控以外,，人工智能在互金投資平臺(tái)還能應(yīng)用到：

（1）通過用戶大數(shù)據(jù)運(yùn)算提升轉(zhuǎn)化率達(dá)到“智能獲客”,，解決當(dāng)前互金平臺(tái)獲客成本加劇的痛點(diǎn)；

（2）自動(dòng)化形成標(biāo)的與資金匹配方案,，提升客戶小額分散度,、縮短資金站崗時(shí)間；

（3）根據(jù)用戶大數(shù)據(jù)的偏好特征分析,，給予精準(zhǔn)推送,，從而降低客戶流失率做到“智能運(yùn)營”。

如果說人工智能對(duì)金融科技發(fā)展是“改良派”,，那么區(qū)塊鏈?zhǔn)?/FONT>變革金融科技底層的“革命派”,。